A iminente aquisição da gigante da medicina laboratorial LADR pela australiana Sonic Healthcare levanta uma questão: onde estão os reguladores de concorrência da República Federal da Alemanha?
A concentração na medicina laboratorial alemã avança sem impedimentos
Na verdade, o mercado de medicina laboratorial na Alemanha está passando por uma profunda mudança estrutural. Laboratórios pequenos e independentes estão desaparecendo cada vez mais, enquanto grandes corporações dominam o mercado. Essa evolução tem consequências de longo alcance para o atendimento médico e levanta questões de direito concorrencial.
Atualmente, 1.105 médicos especialistas em medicina laboratorial estão registrados na Alemanha[1]. Mas por trás desse número, esconde-se uma crescente concentração de mercado. Laboratórios pequenos têm cada vez mais dificuldade em competir com o poder de mercado das grandes corporações. As razões para isso são, principalmente, a alta pressão de custos e a necessidade de investimentos caros em equipamentos de análise modernos.
Entre os maiores players no mercado laboratorial alemão estão corporações internacionais como a Sonic Healthcare da Austrália, bem como as empresas alemãs Limbach Gruppe e LADR Dr. Kramer & Kollegen. A Sonic Healthcare conseguiu expandir significativamente sua posição de mercado em nosso país nos últimos anos através de inúmeras aquisições – e engolirá a LADR por 447 milhões de euros no próximo ano (já noticiamos).
Particularmente picante: Através da diretoria da associação "Akkreditierten Labore in Deutschland" ( ALM ), credenciada no Bundestag alemão, onde membros da Sonic Healthcare e da LADR estão presentes, a corporação exerce influência sobre a política de saúde. Isso porque o grupo de lobby tem permissão para apresentar declarações oficiais no âmbito das audiências sobre leis futuras na área da medicina laboratorial.
Já durante a pandemia de Corona, a ALM chamou a atenção das equipes de pesquisa da SZ, Tagesschau e WAZ. Naquela época, tratava-se de testes superfaturados. As conexões com o RKI como autoridade federal podem ser rastreadas até hoje.
A Limbach Gruppe – também representada com um representante no conselho da ALM – opera atualmente mais de 30 unidades na Alemanha. A LADR, por fim, com cerca de 400 médicos e 4.000 funcionários, é um dos principais prestadores de serviços laboratoriais e em breve fará parte da Sonic Healthcare.
Essa concentração levanta cada vez mais questões de direito concorrencial. Pois o Bundeskartellamt teria que verificar se a concorrência está sendo prejudicada pelo poder de mercado de corporações individuais. Até agora, no entanto, não houve grandes intervenções da autoridade no setor laboratorial.
Os números mostram uma evolução preocupante: A participação dos gastos com serviços laboratoriais nos gastos totais do sistema de saúde permanece constante entre 2,5% e 2,9%[1]. No entanto, cada vez mais desses gastos vão para poucos grandes fornecedores. Laboratórios pequenos muitas vezes não conseguem mais operar de forma a cobrir seus custos.
A concentração também afeta a cobertura abrangente. Embora, de acordo com a Associação Federal de Médicos Convencionados, haja cobertura suficiente de médicos de laboratório em todas as áreas de planejamento[4]. No entanto, muitos deles agora trabalham para grandes corporações. Laboratórios independentes na área estão desaparecendo.
Os defensores da concentração argumentam com ganhos de eficiência e vantagens de custo. De fato, a participação dos custos de laboratório nos gastos totais com saúde na Alemanha, com cerca de 2,7%, é baixa em comparação internacional[4]. Grandes redes de laboratório podem produzir de forma mais barata através de economias de escala. Mas, em primeiro lugar, trata-se de sua própria lucratividade. E os lucros da Sonic Healthcare, LADR ou Limbach são impressionantes.
Assim escreve a publicação especializada Investors in Healthcare:
„O faturamento de laboratórios médicos representa mais de 80% do faturamento do grupo e mais de 90% do lucro da LADR. O faturamento restante do grupo vem de um negócio de comércio de suprimentos médicos e serviços de logística, bem como de uma divisão de serviços clínicos no norte da Alemanha, focada principalmente na saúde da mulher. Em 2024, o faturamento da LADR será de cerca de 370 milhões de euros, com um EBITDA de cerca de 50 milhões de euros, indicando um múltiplo de cerca de 8,5x“.
Sobre a aquisição, o Yahoo Finance afirma:
„Este passo estratégico deverá ter um impacto positivo imediato no lucro por ação, e espera-se um aumento significativo no valor e no retorno do capital dentro de três anos“.
A inexplicável omissão do órgão antitruste
Os críticos veem, portanto, o perigo de formação de monopólio e alertam para as consequências negativas para a qualidade e a inovação. O contato direto entre médicos de laboratório e médicos tratantes também pode ser prejudicado. Além disso, há o receio de que as corporações orientadas para o lucro se concentrem cada vez mais em análises lucrativas e negligenciem serviços menos rentáveis.
O Bundeskartellamt (órgão federal antitruste) deveria, portanto, examinar cuidadosamente se a concentração de mercado já atingiu um nível preocupante. Pontos de partida possíveis seriam uma investigação detalhada das participações de mercado e dos efeitos das aquisições na concorrência. A precificação e possíveis estratégias de exclusão em relação a concorrentes menores também deveriam ser examinadas.
Até agora, no entanto, o órgão antitruste não iniciou grandes processos no setor de laboratórios. Isso pode mudar se a concentração continuar a aumentar. Experiências de outros setores mostram que a autoridade está disposta a agir contra grandes corporações e proibir fusões.
Nesse sentido, a autoridade poderia acessar relatórios da NASDAQ para se informar.
Para o futuro da medicina laboratorial na Alemanha, será decisivo, no entanto, se for possível manter um concurso funcional e um fornecimento abrangente, apesar da concentração. Para isso, podem ser necessárias novas abordagens regulatórias. Uma opção seriam as diretrizes para a distribuição regional de locais de laboratório. Um maior apoio a laboratórios pequenos e independentes também poderia ajudar a manter a diversidade.
O desenvolvimento futuro deverá ser observado atentamente. O que está claro é que a mudança estrutural na medicina laboratorial continuará. Cabe à política e às autoridades de concorrência garantir que os interesses dos pacientes e um fornecimento de alta qualidade estejam no centro das atenções.
Fontes:
[1] [PDF] Labormarkt – Quo vadis? – Markthistorie https://www.aktiva-gesundheitswesen.de/fileadmin/user_upload/publikationen/aktiva_GmbH_Labormarkt_quo_vadis_Oktober_2020.pdf
[2] Sechs deutsche Brauereien unter den weltweiten Top 40 | – BarthHaas https://www.barthhaas.com/de/unternehmen/news/news-artikel/bh/sechs-deutsche-brauereien-unter-den-weltweiten-top-40
[3] Fusionskontrolle – Bundeskartellamt https://www.bundeskartellamt.de/DE/Fusionskontrolle/fusionskontrolle_node.html
[4] Statistische Strukturdaten zur medizinischen Labordiagnostik in … https://www.egms.de/static/en/journals/lab/2022-13/lab000045.shtml
[5] Top 40 Brauereien: Sechs deutsche spielen ganz oben mit | https://www.barthhaas.com/de/unternehmen/news/news-artikel/bh/top-40-brauereien-sechs-deutsche-spielen-ganz-oben-mit
[6] Fallbeispiele – Bundeskartellamt https://www.bundeskartellamt.de/DE/Infothek_Service/Schule_Lernen/Fallbeispiele/fallbeispiele_node.html
[7] Labormedizin: Konzentration und Preisdruck – Ärzte Zeitung https://www.aerztezeitung.de/Wirtschaft/Labormedizin-Konzentration-und-Preisdruck-289685.html
[8] Die Top 10 größten Brauereien in Deutschland – Kraftbier0711 https://kraftbier0711.de/die-top-10-groessten-brauereien-in-deutschland/
[9] [PDF] Krankenhaus-Report 2015 – Wissenschaftliches Institut der AOK https://www.wido.de/fileadmin/Dateien/Dokumente/Publikationen_Produkte/Buchreihen/Krankenhausreport/2015/Kapitel%20mit%20Deckblatt/wido_khr2015_gesamt.pdf
